Så kan Lancelot parera marknadens svängningar
Sedan 2003 har börsen gått upp 288 procent. Globalfonden Lancelot Camelot har under samma period gått upp nästan dubbelt så mycket*.
En nyckelfaktor bakom Lancelot Camelots framgång är att fonden kan justera sin risk beroende på marknadsläget. Är börsen billig kan aktieexponeringen ökas – är marknaden dyr kan exponeringen minskas. Fonden kan ligga så lågt som 60 % eller välja att agera offensivt och dra upp aktieandelen till 120 %. Det ger Lancelot Camelot större säkerhet när marknaden faller och större möjligheter när marknaden ser positiv ut.
– Det är en stor skillnad mot vanliga aktiefonder som hela tiden måste ha 100 % aktier och därför inte kan parera marknadens svängningar, säger Lisa Seligson på Lancelot Asset Management AB.
Investerar i ett fåtal bolag
En annan viktig komponent i fondens utveckling är investeringsstrategin. Fonden investerar endast i ett fåtal bolag – 20 innehav – som förvaltarna tror kan anpassa sig till framtiden och avkasta bättre än marknaden som helhet.
För att ett bolag ska platsa i portföljen finns flera strikta kriterier. Bolaget ska växa snabbare än marknaden och antingen vara eller ha potential till att bli marknadsledare, ha bra produkter, en stark företagsledning och sunda finanser.
–Vi menar att risken ligger i att inte veta vad du äger. Vi har ett fåtal antal innehav men vi följer bolagen mycket noga, säger Lisa Seligson.
*Avkastningen avser Lancelot Camelot A 030528 tom 170331. Jämförelseindex: MSCI World NDTR (SEK). Ingen hänsyn tagen till inflation. Observera att historisk avk. inte är någon garanti för framtida avk. Pengar som placeras i fonder kan både öka och minska i värde, det är inte säkert att du får tillbaka ditt investerade kapital. Informationsbroschyr, fondfaktablad och årsberättelser finns på www.lancelot.se eller tel: 08-440 53 80.
